OPPO、vivo開(kāi)始正式進(jìn)軍金融開(kāi)展小貸業(yè)務(wù)。

日前，重慶隆攜小額貸款有限公司（下文簡(jiǎn)稱(chēng)為“隆攜小貸”）發(fā)生工商變更，注冊(cè)資本增加至50億元。自此，隆攜小貸成為業(yè)內(nèi)第十家注冊(cè)資本達(dá)50億元規(guī)模的網(wǎng)絡(luò)小貸公司，而隆攜小貸的實(shí)際控制人是智能手機(jī)廠商O(píng)PPO和vivo。

從小米、蘋(píng)果再到oppo、vivo，全球手機(jī)廠商都陸續(xù)加碼小貸生意，跨界金融的背后，是手機(jī)主營(yíng)業(yè)務(wù)的焦慮，更是攻城略地成為金融巨頭的野心。可是，面對(duì)越來(lái)越強(qiáng)的監(jiān)管和競(jìng)爭(zhēng)紅海，又如何逆勢(shì)跨界，虎口奪食呢？

手機(jī)廠商的跨界盡頭

在血色的金融市場(chǎng)切下一塊兒蛋糕，已經(jīng)成為所有手機(jī)廠商心照不宣的共識(shí)。

日前，在今年的WWDC開(kāi)發(fā)者大會(huì)上，蘋(píng)果推出Apple Pay Later，由此宣布正式進(jìn)軍“先買(mǎi)后付”市場(chǎng)。 根據(jù)華爾街日?qǐng)?bào)報(bào)道，蘋(píng)果CEO庫(kù)克曾公開(kāi)表示：因擔(dān)心公司聲譽(yù)受影響，并不打算涉足金融貸款業(yè)務(wù)，但是，終究言不由衷、難抵誘惑。

除蘋(píng)果外，作為手機(jī)廠商里第一個(gè)吃螃蟹的人，小米亦是一個(gè)不得不提的存在。

2015年初，小米上線首款金融產(chǎn)品“小米錢(qián)包”，一場(chǎng)關(guān)于金融蛋糕的爭(zhēng)奪戰(zhàn)拉開(kāi)序幕。2017年1月，雷軍放出豪言壯語(yǔ)，把互聯(lián)網(wǎng)金融列入小米的核心戰(zhàn)略。到2019年，小米的半年報(bào)和三季報(bào)中披露的金融業(yè)務(wù)收入已經(jīng)超過(guò)了當(dāng)期的游戲收入，為互聯(lián)網(wǎng)第二大收入，并且增速分別達(dá)到60%及90%以上，小米金融的業(yè)務(wù)已呈現(xiàn)爆炸式增長(zhǎng)。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，從15年開(kāi)始到2021年底，小美的金融科技（主要是消費(fèi)貸）收入已經(jīng)達(dá)到100億左右。

而OPPO、vivo此次加碼小貸業(yè)務(wù)，有業(yè)內(nèi)人士表示：未來(lái)發(fā)展模式或?qū)⒖夹∶住?

從進(jìn)程來(lái)看，從始至終，小米對(duì)于趨勢(shì)把握的敏感度是要比OV高的。或因憂患意識(shí)的預(yù)見(jiàn)，無(wú)論是布局金融、趕上loT風(fēng)口,還是入局跨界造車(chē)，小米總是領(lǐng)先一步。而OPPO、vivo除手機(jī)之外，至今難以看到新的增長(zhǎng)曲線。而此次價(jià)碼小貸生意，或許只是一種被動(dòng)的自救嘗試，能否突破瓶頸依然是個(gè)問(wèn)號(hào)。

為何手機(jī)廠商紛紛搶灘金融？

在《博望財(cái)經(jīng)》看來(lái)，無(wú)外乎兩種原因。

一種是全球智能手機(jī)市場(chǎng)的式微肉眼可見(jiàn)。

據(jù)Canalys公布數(shù)據(jù)顯示：2022年Q1，OPPO和vivo手機(jī)的出貨量分別為1390萬(wàn)臺(tái)和1220萬(wàn)臺(tái)，出貨量同比下跌34%和44%。橫向來(lái)看，市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)GFK預(yù)測(cè)，2022年中國(guó)智能手機(jī)銷(xiāo)量已回到10年前水平。目光拉到全球來(lái)看，第一季度，全球智能手機(jī)手機(jī)出貨量下滑約10%，全年降幅或?qū)⒏蟆?

正如高通CEO安蒙所說(shuō)，智能手機(jī)的黃金時(shí)代已經(jīng)結(jié)束了。紅利消退之下，OPPO和vivo劍指高端，試圖沖擊高端市場(chǎng)以獲取更多的利潤(rùn)，然而，在蘋(píng)果的強(qiáng)勢(shì)壓力下，也并沒(méi)有濺起多大的水花。

一邊是需求端的乏力，另一端便是血色金融的超級(jí)誘惑力。

收益當(dāng)期、風(fēng)險(xiǎn)后置的金融，從來(lái)不缺紅著眼睛進(jìn)去All in的。

早前各大金融機(jī)構(gòu)肆意放款、收取高額利息，現(xiàn)金貸產(chǎn)品利率甚至超過(guò)36%。2017年12月1日，隨著央行、銀監(jiān)會(huì)發(fā)布了《關(guān)于規(guī)范整頓“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)的通知》，不良平臺(tái)被強(qiáng)制清退，P2P網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)相繼停業(yè)，市場(chǎng)收縮，未被滿(mǎn)足的需求卻在擴(kuò)大。于是，2017年以后，一場(chǎng)金融市場(chǎng)份額的搶奪戰(zhàn)爭(zhēng)拉開(kāi)了序幕。

需求端未被滿(mǎn)足外，更直接的原因是需要流量變現(xiàn)。放眼手機(jī)巨頭，用戶(hù)群體都是數(shù)以?xún)|計(jì)，有從業(yè)人士表示：手握龐大流量而不做互聯(lián)網(wǎng)金融，就如捧著聚寶盆要飯。值得一提的是，掌握精準(zhǔn)大數(shù)據(jù)的手機(jī)巨頭們，做金融還有著天然的優(yōu)勢(shì)。用戶(hù)的搜索習(xí)慣、興趣愛(ài)好、收入水平、年齡等等都在大數(shù)據(jù)測(cè)算之內(nèi)，掌握精準(zhǔn)需求，通過(guò)推送消費(fèi)信息刺激和引導(dǎo)用戶(hù)超前消費(fèi)，將用戶(hù)牢牢綁定在平臺(tái)，開(kāi)始消費(fèi)-借貸-還款-借貸的循環(huán)鏈條。

最后，更重要的還是高毛利率的短期暴利。據(jù)第三方不完全數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，除房地之外，金融行業(yè)的毛利率遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于廣告、電商、游戲等行業(yè)。互聯(lián)網(wǎng)金融在降本增效的升級(jí)下，成為效率更快的商業(yè)化變現(xiàn)手段。據(jù)螞蟻集團(tuán)財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)顯示：2020年開(kāi)始，螞蟻集團(tuán)微貸業(yè)務(wù)已貢獻(xiàn)螞蟻近40%的營(yíng)收，暴利營(yíng)收不言而喻。

吊詭的是，暴利之下，互金行業(yè)的目標(biāo)客戶(hù)們更多的是來(lái)自二三線的低收入群體，而且目前持續(xù)還在下沉，所有的資本盯上他們，只是為了請(qǐng)他們不停的借錢(qián)-還錢(qián)-再借錢(qián)，可能，巨頭們深知，五環(huán)外才是真正的中國(guó)，窮人的錢(qián)也更好賺。

亂象之下的挑戰(zhàn)

暴利之下，亂象橫生也成為一種必然。

營(yíng)銷(xiāo)層面，金融江湖八仙過(guò)海，各顯神通，但內(nèi)容卻一直趨同。去年7月，京東金融因不良廣告被罰40萬(wàn)沖上微博熱搜。廣告具體內(nèi)容為“一位農(nóng)民工因母親暈機(jī)向空姐提更換座位，空姐向其推銷(xiāo)升艙服務(wù)。但農(nóng)民工因余額不足放棄了升艙，而后一位西裝革履的男子隨手幫他在京東金融申請(qǐng)了15萬(wàn)元的“備用金”，稱(chēng)“如果你以后急用錢(qián)，不用再看別人的臉色了。”

可笑的是，這類(lèi)廣告并非京東金融首創(chuàng)。如果你細(xì)心就會(huì)發(fā)現(xiàn)，在花唄的系列廣告中，學(xué)生借錢(qián)環(huán)球旅行，情侶借錢(qián)買(mǎi)家具，“社畜”借錢(qián)請(qǐng)吃飯隨處可見(jiàn)。在“360借條”廣告中，屌絲男士提著五花肉聲稱(chēng)會(huì)讓空姐過(guò)上好日子，空姐表示懷疑，讓男子當(dāng)場(chǎng)開(kāi)通360借條，見(jiàn)其獲批15萬(wàn)元額度后欣然應(yīng)允。在“微博借錢(qián)”廣告中，中年男女去酒店開(kāi)房，男人付款時(shí)發(fā)現(xiàn)余額不足，靈機(jī)一動(dòng)開(kāi)通了微博備用金…

中央財(cái)經(jīng)大學(xué)教授黃震認(rèn)為：“此類(lèi)廣告呈現(xiàn)的價(jià)值觀扭曲，容易造成較大的社會(huì)危害。”不僅如此，網(wǎng)貸糾紛矛盾還在加速激化。在黑貓投訴平臺(tái)，截止發(fā)稿，美團(tuán)借款投訴量3746條、京東白條16651條、分期樂(lè)甚至達(dá)到了55872條，投訴多為暴力催收、電話恐嚇、泄露隱私、違規(guī)高利貸，僅成立2年的小米消金最近也因暴力催收深陷投訴風(fēng)波，在黑貓投訴平臺(tái)上進(jìn)行搜索，相關(guān)投訴量達(dá)812條，這些數(shù)據(jù)還在快速增加。

我們不得不承認(rèn)，互聯(lián)網(wǎng)金融的興起突破了地域限制，也提高了工作效率和用戶(hù)體驗(yàn)，但是，它也帶了眾多不可挽回的社會(huì)負(fù)面，合規(guī)化依舊任重而道遠(yuǎn)。

首先，在各種由網(wǎng)貸造成的悲劇中，無(wú)節(jié)制的消費(fèi)只是內(nèi)因，各種借貸平臺(tái)毫無(wú)社會(huì)責(zé)任感的惡性誘導(dǎo)消費(fèi)者超前消費(fèi)更是需要嚴(yán)格整治的監(jiān)管問(wèn)題。這兩年，互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管越發(fā)收緊，一方面，螞蟻暫停上市后，銀保監(jiān)會(huì)同中國(guó)人民銀行等部門(mén)，起草了《網(wǎng)絡(luò)小額貸款業(yè)務(wù)管理暫行辦法（征求意見(jiàn)稿）》，整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)信貸市場(chǎng)結(jié)束野蠻生長(zhǎng)的時(shí)代，慢慢走向正規(guī)。

但是這遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，由于疫情帶來(lái)的收入銳減、失業(yè)危機(jī)、生活窘迫、生意蕭條等情況還在加劇，網(wǎng)貸無(wú)法按期清還，被迫以貸養(yǎng)貸，欠款越來(lái)愈多開(kāi)始逾期，而后面臨的就是暴力催收、威脅恐嚇，失信人生活和心理承受高壓，甚至工作也不保，最終更是難以還款，平臺(tái)借貸不良率也不斷躥升，甚至導(dǎo)致現(xiàn)金流斷裂面臨倒閉，就這樣，一條雙方慘敗、惡性循環(huán)的借貸鏈條就這樣形成了。

據(jù)中國(guó)人行2021年數(shù)據(jù)顯示：中國(guó)負(fù)債杠桿率達(dá)到272%，個(gè)債達(dá)到64萬(wàn)億左右，平均每個(gè)人負(fù)債4萬(wàn)以上。經(jīng)濟(jì)學(xué)家陳志武曾評(píng)價(jià)：金融產(chǎn)品是一項(xiàng)偉大發(fā)明，借貸為自由社會(huì)中的自由人提供了工具，把不同時(shí)期不同年齡段的收入進(jìn)行重新配置，讓人提前安排未來(lái)方方面面各種不同的風(fēng)險(xiǎn)，但他的預(yù)設(shè)，是自由社會(huì)中理性的人。而現(xiàn)實(shí)中的人心并沒(méi)有那么理性，欲望就像雪球，一旦開(kāi)始滾起來(lái)就再也停不下來(lái)了。

END

目前來(lái)看，手機(jī)廠商進(jìn)入金融領(lǐng)域已經(jīng)成為趨勢(shì)，消費(fèi)金融市場(chǎng)預(yù)計(jì)2025年底市場(chǎng)規(guī)模將增至28萬(wàn)億人名幣，未來(lái)十萬(wàn)億市場(chǎng)的想象力巨大，而手機(jī)品牌憑借豐富的消費(fèi)場(chǎng)景和大量活躍用戶(hù)的優(yōu)勢(shì)，進(jìn)軍金融無(wú)疑有先天優(yōu)勢(shì)。但是廣闊空間之下，機(jī)遇與挑戰(zhàn)并行，合規(guī)化任重而道遠(yuǎn)。

從未來(lái)發(fā)展的角度講，一場(chǎng)業(yè)務(wù)端、模式端、市場(chǎng)端的迭代升級(jí)勢(shì)在必行，OV能否在這場(chǎng)升級(jí)中做到不被淘汰還很難說(shuō)。而從其本身模式來(lái)講，它真的算是一門(mén)好的生意嗎？這場(chǎng)以鼓勵(lì)消費(fèi)主義為目的的貸款熱潮，到底創(chuàng)造了什么價(jià)值呢？答案只有一個(gè)，裝飾了你未來(lái)的夢(mèng)。