東莞銀行漫漫上市路又迎新進展。

繼2024年年內兩度因財務資料過期IPO審核被“中止”后，東莞銀行于2024年年底更新提交相關財務資料，IPO審核狀態也從“中止”變更為“已受理”。

起了個大早，連晚集都沒趕上，說的正是東莞銀行。

據公開資料顯示，早在2008年東莞銀行就想登陸資本市場，并于2012年進入IPO“落實反饋意見”階段，但2014年因未完成預披露而被終止審查，時隔四年才重啟上市，在廣東證監局辦理了輔導備案登記，進入上市輔導期，后于2019年報送招股書且得到證監會反饋，2023年3月全面注冊制正式落地實施后如期完成申報，IPO上市審核過渡至深交所。步入2024年，東莞銀行的IPO之路更加步履維艱，3月31日IPO審核因申請文件中記錄的財務資料已過有效期而中止，6月29日更新提交財務資料IPO重啟審核，9月30日因相同的問題再度中止，12月30日再次更新了招股書。

也就是說，自東莞銀行首次提交IPO材料至今，經歷了多次中斷和重啟，已經候場16年之久，至今仍未成功上市。

背后的原因有很多，東莞銀行股權關系不明晰，收大額罰單，資產質量堪憂，資本充足水平波動式下滑早已不是秘密。

01

股權關系不明晰，內控能力有待提升

天眼查APP數據顯示，東莞銀行原名為東莞市商業銀行股份有限公司，在原東莞市14家城市信用社以及19家獨立核算營業部清產核資及重組的基礎上于1999年組建設立，目前經營業務主要包括存貸款、結算、票據承兌與貼現、銀行卡、金融投資、同業拆借、外匯買賣以及代理收付款項和代理保險等。

兜兜轉轉十余載，東莞銀行仍未實現上市夢想，背后的原因或在于其部分股權關系不明晰。

據最新招股說明書顯示，截止2024年6月底，東莞銀行已確權股東中，共有股東5080戶，其中自然人股東就有5007戶，合計持股約5.38億股，占總股本的22.98%；社會法人股東64戶，共持有9.19億股股份，占總股本的39.24%；國有股東9戶，共持有8.79億股股份，占總股本的37.52%。前十大股東中僅有第一大股東東莞市財政局（21.16%）持股比例超過5%，由于股權較為分散，東莞銀行無控股股東及實際控制人。

除了股權分散外，東莞銀行還有未親自或委托他人辦理托管手續的自然人股東及法人股東，也意味著一些股權沒有確權。

不僅如此，東莞銀行還收大額罰單。

2024年國家金融監督管理總局東莞監管分局共披露了13張罰單，其中銀行被罰款最多的就是東莞銀行，達到210萬元，違規事實為貸款業務嚴重違反審慎經營規則；貸款風險分類不準確；強制借款人購買保證保險；金融服務違規收費等。2024年2月，東莞銀行參股的一家村鎮銀行東莞厚街華業村鎮銀行也因股權管理嚴重違反審慎經營規則、貸款業務嚴重違反審慎經營規則、違規收費，被監管部門罰款100萬元。

事實上，2020年以來東莞銀行受到行政處罰共計十余宗，涉及處罰金額合計數百萬，其中票據業務成為“重災區”。

此外，東莞銀行在催收行為方面也引發了消費者的投訴和不滿，進一步加劇了其聲譽風險。

02

資產質量堪憂，半年內將帥齊換？

值得肯定的是，受益于廣東省良好的外部環境，東莞銀行也快速發展，近年來體量在不斷壯大。

據最新年報顯示，東莞銀行2023年營業收入105.87億元，同比增長3%；歸母凈利潤40.67億元，同比增長6.06%。近年來東莞銀行營收、凈利持續增長，2020年至2022年實現營業收入分別為91.58億元、95.11億元和102.79億元，歸母凈利潤分別為28.76億元、33.16億元和38.34億元。

但步入2024年，東莞銀行營利齊降，前三季度實現營業收入76.44億元，同比下降2.1%；歸母凈利潤32.19億元，同比下降6.14%。

事實上，受自身業務定位影響，東莞銀行整體貸款利率水平不高，近年來受減費讓利政策導向、同業競爭加劇以及LPR利率下調等因素影響，東莞銀行凈息差較低且持續收窄。

數據是最好的證明。東莞銀行2020年至2023年凈利差分別為2.11%、1.82%、1.72%、1.63%，該項指標不僅持續下滑，而且低于可比上市銀行平均值，東莞銀行也做出了回應，“主要是由于貸款和投資收益率低于同業可比上市銀行。”同期，東莞銀行資產利潤率也均低于可比上市銀行均值。

此外，東莞銀行資產質量也不佳。盡管近年來東莞銀行總資產規模持續增長，由2020年末的4163.26億元增長至2024年9月末的6560.08億元，但不良貸款余額持續走高。

值得一提的是，東莞銀行資本充足水平也呈波動下滑趨勢，并且低于可比上市銀行均值，也意味著抗風險能力處于行業尾部。2020年至2022年末東莞銀行資本充足率分別為14.54%、13.32%、13.42%；核心一級資本充足率9.2%、8.64%、8.56%；一級資本充足率為10.03%、9.34%、9.75%；2023年末資本充足率和一級資本充足率雖有所上升，且滿足監管要求，但低于可比上市銀行均值。

撥備覆蓋方面，受房地產業以及建筑業撥備覆蓋率下滑等影響，2022年東莞銀行整體撥備覆蓋率同比下降了5.18個百分點至254.3%，創造了近3年來撥備覆蓋率的首次下滑，而2023年進一步下滑至252.86%。

在此背景下，東莞銀行將帥相繼更替。

2023年10月，東莞銀行召開第八屆董事會第十六次會議，選舉時任行長程勁松為董事長，11月獲得監管核準。2024年4月，東莞銀行發布公告稱，國家金融監督管理總局廣東監管局核準了謝勇維擔任本行副董事長、行長的任職資格。事實上，早在此前兩個月東莞銀行就曾公告表示，董事會選舉謝勇維為該行副董事長，同意聘任謝勇維先生為本行行長，不再任本行副行長。

至此，東莞銀行新任董事長、行長“靴子”落地。

擺在兩位領導人面前最大的任務或許就是帶領東莞銀行完成A股上市重任，但還需等待多少年，尚需市場給出答案，我們拭目以待。